Выплата — это перечисленные деньги. Источником могут быть доходы портфеля, реализованная прибыль или возврат капитала. Высокая ставка выплат сама по себе не означает высокую доходность. Сравните полученные деньги плюс остаточную стоимость с вложенной суммой.
Одинаковая выплата, разный результат
Условные примеры за один период без дополнительных взносов, реинвестирования и налогов инвестора. Конечная стоимость — после выплаты; это не результаты EXAM.
Таблицу можно прокручивать по горизонтали
| Показатель | Сценарий A | Сценарий B |
|---|---|---|
| Начальная стоимость | 100 | 100 |
| Выплата | 8 | 8 |
| Остаточная стоимость | 92 | 97 |
| Полная доходность | (92 + 8 − 100) ÷ 100 = 0% | (97 + 8 − 100) ÷ 100 = 5% |
Что показывает расчёт
В обоих случаях выплачено 8% начальной суммы, но результат различен. Расчёт не определяет налоговый статус выплаты — нужны уведомления фонда и применимые правила. При денежных потоках внутри периода используйте подходящую доходность, взвешенную по деньгам или времени.
Проверьте уведомление о выплате
- Выясните доли дохода, прибыли и капитала; предварительный или окончательный это расчёт, до или после комиссий.
- Стабильный график выплат не гарантирует стабильного результата. Сравнивайте полную доходность за одинаковые даты и в одной валюте.
Источники
Общая информация, а не инвестиционная рекомендация или предложение. Участие зависит от требований к инвестору, документов и разрешений. Капитал и доходность не гарантированы; возможна частичная или полная потеря капитала.